Hoàng Anh Gia Lai huy động 2.000 tỷ đồng trái phiếu giữa lúc tiền mặt 'cạn'

CTCP Hoàng Anh Gia Lai (mã chứng khoán: HAG) vừa hoàn tất phát hành lô trái phiếu HAG12601 với tổng giá trị 2.000 tỷ đồng trong ngày 29/04/2026. Lô trái phiếu gồm 20.000 đơn vị, mệnh giá 100 triệu đồng/trái phiếu, kỳ hạn 3 năm và được phát hành tại thị trường trong nước.

Đây là trái phiếu không chuyển đổi, không kèm chứng quyền và có tài sản đảm bảo. Trong 2 kỳ tính lãi đầu tiên, lãi suất cố định ở mức 10,5%/năm; các kỳ tiếp theo áp dụng lãi suất thả nổi, được xác định bằng lãi suất tham chiếu cộng biên độ 2,5%/năm. Tổ chức lưu ký là Tổng công ty Lưu ký và Bù trừ Chứng khoán Việt Nam, cùng sự tham gia của Ngân hàng TMCP Phương Đông và CTCP Chứng khoán OCBS.

Hoàng Anh Gia Lai vừa huy động 2.000 tỷ đồng trái phiếu.

Toàn bộ số vốn huy động được Hoàng Anh Gia Lai cam kết sử dụng để góp vốn vào 4 hợp đồng hợp tác kinh doanh nhằm phát triển 4.407 ha cây cà phê tại Gia Lai (Việt Nam), Savannakhet (Lào) và Stung Treng (Campuchia). Theo thỏa thuận, doanh nghiệp được hưởng mức lợi nhuận cố định 11%/năm trên phần vốn góp, với khoản gốc và lãi được thanh toán một lần khi kết thúc thời hạn hợp tác 3 năm, trùng với thời điểm đáo hạn trái phiếu.

Đáng chú ý, phương án phát hành quy định rõ doanh nghiệp không được sử dụng nguồn vốn này cho mục đích tái cơ cấu nợ. Đồng thời, cơ chế giám sát dòng tiền thông qua đại lý thanh toán được thiết lập nhằm đảm bảo nguồn vốn được giải ngân đúng vào các dự án cà phê xuyên biên giới.

Về kết quả kinh doanh, Hoàng Anh Gia Lai ghi nhận sự khởi sắc trong quý I/2026 khi lợi nhuận sau thuế đạt khoảng 1.172 tỷ đồng, tăng 225,6% so với cùng kỳ năm trước. Diễn biến này phản ánh hiệu quả cải thiện từ các mảng nông nghiệp chủ lực.

Tại thời điểm 31/03/2026, tổng tài sản của Hoàng Anh Gia Lai đạt khoảng 26.223 tỷ đồng, giảm gần 160 tỷ đồng so với đầu năm. Đáng chú ý, lượng tiền mặt giảm mạnh hơn 50% xuống còn khoảng 0,3 tỷ đồng, cho thấy áp lực thanh khoản ngắn hạn.

Ở phía nguồn vốn, tổng nợ phải trả ghi nhận khoảng 10.261 tỷ đồng, giảm 15,9% so với đầu năm. Trong đó, dư nợ vay tài chính đạt 6.798 tỷ đồng, bao gồm 5.371 tỷ đồng vay ngắn hạn và 1.427 tỷ đồng vay dài hạn.

Trên thị trường chứng khoán, kết phiên 04/05/2026, cổ phiếu HAG ở mức 16.350 đồng/cổ phiếu, tăng 0,3% so với phiên trước, với khối lượng giao dịch đạt hơn 3,3 triệu đơn vị. Vốn hóa thị trường của doanh nghiệp đạt khoảng 20.721 tỷ đồng.

Xuân Bắc